億華通(688339)6月25日晚間披露以簡易程序向特定對象發(fā)行股票預(yù)案，擬募集資金不超2億元，將用于燃料電池綜合測試評(píng)價(jià)中心、補(bǔ)充流動(dòng)資金。發(fā)行對象為UBS、北汽新動(dòng)能、JPMorgan以及MorganStanley。業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，公司的氫燃料電池業(yè)務(wù)受益于“碳達(dá)峰、碳中和”這一全球環(huán)保共識(shí)，也是眾多實(shí)力機(jī)構(gòu)參與的主要原因。

發(fā)行價(jià)格為235.02元/股 周五收盤股價(jià)為248.6元/股

本次擬發(fā)行股票的股票數(shù)量為850,991股，未超過發(fā)行前公司總股本的30%。本次以簡易程序向特定對象發(fā)行的股票，自本次發(fā)行結(jié)束之日起6個(gè)月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。根據(jù)本次發(fā)行競價(jià)結(jié)果，認(rèn)購對象擬認(rèn)購金額合計(jì)為199,999,904.82元。

公司于2021年1月與關(guān)聯(lián)方共同發(fā)起設(shè)立水木領(lǐng)航基金，其中公司作為有限合伙人認(rèn)繳出資1億元，占該基金出資總額的20%，現(xiàn)已實(shí)繳出資2,000 萬元。公司將該項(xiàng)投資認(rèn)定為董事會(huì)決議日前6個(gè)月至本次發(fā)行前新投入及擬投入的財(cái)務(wù)性投資，并從本次募集資金總額中予以扣除，本次募集資金扣減財(cái)務(wù)性投資后的具體投入情況為：1.燃料電池綜合測試評(píng)價(jià)中心，扣減后募集資金投入金額1.5億元;2.補(bǔ)充流動(dòng)資金 4,999.99萬元。

根據(jù)投資者申購報(bào)價(jià)情況，并嚴(yán)格按照認(rèn)購邀請書確定的發(fā)行價(jià)格、發(fā)行對象及獲配股份數(shù)量的程序和規(guī)則，確定本次發(fā)行價(jià)格為235.02元/股。周五收盤，公司股價(jià)為248.6元/股。

未來四年燃料電池產(chǎn)業(yè)投資規(guī)模有望達(dá)千億 拉動(dòng)產(chǎn)業(yè)運(yùn)營規(guī)模至萬臺(tái)以上

公司表示，在“碳達(dá)峰、碳中和”這一全球環(huán)保共識(shí)下，減碳加氫日益成為解決能源結(jié)構(gòu)及環(huán)境問題的有效途徑。氫燃料電池技術(shù)具備清潔、零排放、長續(xù)航、加氫時(shí)間短等優(yōu)勢，且在長途、重載、商用等領(lǐng)域與純電技術(shù)路線形成良好互補(bǔ)，將對國家實(shí)現(xiàn)“雙碳”戰(zhàn)略目標(biāo)產(chǎn)生重大意義。

2020年9月，財(cái)政部、工業(yè)和信息化部、科技部、發(fā)展改革委、國家能源局發(fā)布了《關(guān)于開展燃料電池汽車示范應(yīng)用的通知》(以下簡稱“《示范應(yīng)用》”)。

《示范應(yīng)用》要求示范城市群在未來四年示范期間，推廣超過1000輛達(dá)到相關(guān)技術(shù)指標(biāo)的氫燃料電池汽車，建成并投入運(yùn)營加氫站超過15座。在此背景下，包括北京、上海、四川、重慶、山東、江蘇等省份40 多個(gè)城市相繼發(fā)布了鼓勵(lì)區(qū)域氫能與燃料電池產(chǎn)業(yè)發(fā)展、加大產(chǎn)業(yè)扶持力度的地方政策?？紤]獎(jiǎng)勵(lì)帶動(dòng)的社會(huì)資本投入，預(yù)計(jì)未來四年燃料電池產(chǎn)業(yè)投資規(guī)模有望達(dá)千億，拉動(dòng)產(chǎn)業(yè)運(yùn)營規(guī)模提高至萬臺(tái)以上，燃料電池汽車產(chǎn)業(yè)迎來廣闊前景。

募投指向可靠性、耐久性、低溫環(huán)境適應(yīng)性提升等7個(gè)模塊

近年來，在氫燃料電池汽車產(chǎn)業(yè)化進(jìn)程加速的背景下，包括億華通在內(nèi)的發(fā)動(dòng)機(jī)系統(tǒng)供應(yīng)商不斷加大研發(fā)力度并促進(jìn)科技成果轉(zhuǎn)化，產(chǎn)品及技術(shù)的迭代速度明顯加快，同時(shí)終端應(yīng)用場景已從前期單一的公交領(lǐng)域邁向公交、環(huán)衛(wèi)、城市物流配送、冷鏈運(yùn)輸、渣土運(yùn)輸?shù)榷鄨鼍笆痉稇?yīng)用。

在《示范應(yīng)用》的有序引導(dǎo)下，隨著行業(yè)的不斷擴(kuò)容、關(guān)鍵零部件提升、以及更多終端的持續(xù)運(yùn)營，下游客戶將不斷展現(xiàn)對更高功率、更高能效、更高可靠性及耐久性產(chǎn)品的迫切需求趨勢，這就要求發(fā)動(dòng)機(jī)供應(yīng)商持續(xù)攻克性能、壽命、成本等關(guān)鍵問題，不斷提升低溫環(huán)境適應(yīng)性、耐久性、可靠性、動(dòng)態(tài)特性、安全性、效率及經(jīng)濟(jì)性等綜合性能。

隨著氫燃料發(fā)動(dòng)機(jī)系統(tǒng)不斷的升級(jí)與產(chǎn)量的提升，產(chǎn)品的綜合測試需求日漸龐大。但行業(yè)整體仍處于產(chǎn)業(yè)化的初期，國內(nèi)第三方測試資源不足問題突出，測試設(shè)備資源緊張、測試效率低下等情況較為常見。同時(shí)，大多數(shù)第三方測試機(jī)構(gòu)不具備開發(fā)性試驗(yàn)驗(yàn)證能力，提供的測試項(xiàng)目單一且單項(xiàng)測試費(fèi)用高企。

公司的氫燃料電池發(fā)動(dòng)機(jī)系統(tǒng)為自主研發(fā)，需自行設(shè)計(jì)測試方案并執(zhí)行多項(xiàng)定制化程序。同時(shí)，隨著公司產(chǎn)品額度功率的快速提升，現(xiàn)有測試能力已無法滿足高功率新產(chǎn)品的測試需求。在此背景下，僅送第三方測試則面臨研發(fā)驗(yàn)證項(xiàng)缺失的痛點(diǎn)，提升自主測試能力勢在必行。

本次發(fā)行募投項(xiàng)目將幫助公司全面開展覆蓋 80kW-240kW 功率范圍的產(chǎn)品研發(fā)及測試工作，包含可靠性提升、耐久性提升、低溫環(huán)境適應(yīng)性提升等在內(nèi)的7個(gè)功能模塊，完善公司在高功率氫燃料電池發(fā)動(dòng)機(jī)領(lǐng)域的綜合測試能力，不受制于自身?xiàng)l件或第三方測試條件限制，保障公司研發(fā)測試活動(dòng)的完整性，不斷提升產(chǎn)品先進(jìn)性。本次募投項(xiàng)目投向燃料電池發(fā)動(dòng)機(jī)綜合測試評(píng)價(jià)中心建設(shè)及補(bǔ)充流動(dòng)資金，將有利于公司把握市場前瞻性機(jī)遇，提升市場份額。

（來源：投資快報(bào)）